Efektivna kamatna stopa je trošak novca, odnosno cijena je za korištenje određenog iznosa novca na određeno vrijeme (na primjer, zajam). Efektivna kamatna stopa homogenizira nominalnu kamatnu stopu za razdoblje u kojem se rate plaćaju.
Efektivna kamata široko je korišten koncept u bankarskom svijetu. Kad apliciramo za kredit, banka nam obično govori o postojanju nominalne kamatne stope (TIN), efektivne kamatne stope (TIE) i ekvivalentne godišnje stope (APR). Između ovih koncepata često postoji velika zabuna. Postoje ljudi koji brkaju TIE i APR, dok drugi, kada se TIN podudara s TIE, vjeruju da govorimo o istim pokazateljima. Međutim, kao što ćemo vidjeti u ovom članku, efektivna kamata ima niz posebnosti zbog kojih je jedinstvena i prijeko potrebna prilikom izračuna ukupnog iznosa koji treba platiti na zajam.
Dakle, efektivna kamatna stopa, za razliku od TIN-a, određuje se homogenizacijom nominalne kamatne stope u roku u kojem se rate plaćaju. U tom smislu, zamislimo da zajam ima TIN od 4%. To znači da ćemo nakon godinu dana platiti 4% za zajam. Međutim, ako bi se isplata kamata, umjesto da se vrši godišnje, vršila svakih šest mjeseci, izračun efektivne kamate rekao bi nam da je ta kamata s 4% prešla na 4,074%. Drugim riječima, zajam smo platili više i nije prikupljen u TIN-u.
Osim toga, za razliku od onoga što se događa s APR-om, moramo izvršiti izračun bez uključivanja troškova i provizija proizašlih iz formalizacije, prijevremenog otkazivanja ili subrogacije na iznos zajma. Kad na efektivne kamate dodamo gore spomenute troškove, kao i sve one troškove povezane s zajmom, dobivamo APR.
Formula efektivne kamatne stope (TIE)
Podaci do kojih smo došli prilikom izračuna efektivne kamatne stope na zajam od 4% s polugodišnjim nagodbama dobivamo se kada primijenimo formulu efektivne kamatne stope.
Ova je formula sljedeća:
Gdje:
- ja = Nominalna kamatna stopa.
- m = Broj godišnjih razdoblja složenja.
Zapravo, da vidimo s novim praktičnim slučajem, kasnije, kako se ova formula primjenjuje.
Razlika između nominalne kamatne stope (TIN) i efektivne kamatne stope (TIE)
Kao što smo prethodno rekli, možemo vjerovati da govorimo o istom pojmu, ali moramo znati da su to dva vrlo različita pojma.
Prvo, TIN ili nominalna kamatna stopa je postotak koji utvrđujemo s bankom kada, primjerice, unajmljujemo zajam. U tom smislu, zamislimo da govorimo o 10-godišnjem zajmu s TIN-om od 7%. Nakon godinu dana moramo platiti kamate na temelju tog TIN-a. Razdoblje namire obično je godišnje i utvrđuje iznos kamata koje godišnje moramo platiti. Naravno, ne uključujući troškove povezane s zajmom.
S druge strane, TIE se, za razliku od TIN-a, koristi kada se plaćanje kamata na zajam, umjesto da se vrši godišnje, vrši na mjesečnoj, kvartalnoj ili polugodišnjoj osnovi. Na taj način ono što izračunava efektivnu kamatnu stopu na homogen je način kamatna stopa koju ćemo konačno platiti nakon kapitalizacije kamata plaćenih tijekom uzastopnih obračuna tijekom cijele godine.
Na taj način, ako primijenimo izračun za ovu vrstu kredita, možemo vidjeti da plaćamo više kada se tijekom godine uspostave međuplaćanja, nego što je utvrđeno u TIN-u prilikom potpisivanja kredita.
Razlika između ekvivalentne godišnje stope (APR) i efektivne kamatne stope (TIE)
Kao i kod TIE i TIN, prikladno je istaknuti razliku između efektivne kamatne stope i ekvivalentne godišnje stope.
Budući da je vrlo kratka, ekvivalentna godišnja stopa odražava ukupne troškove zajma. To je zato što, za razliku od TIN-a i TIE-a, APR uključuje troškove povezane s zajmom, što bi mogli biti troškovi i provizije proizašli iz formalizacije, prijevremenog otkazivanja ili subrogacije, na primjer.
Na taj način, nakon što TIE dodamo troškove povezane s zajmom, dobit ćemo ono što nazivamo APR.
Na isti način možemo vidjeti razliku između TIN-a i APR-a u članku prikazanom u gumbu koji se pojavljuje ispod:
Razlika između TIN-a i APR-aPrimjer efektivne kamatne stope
Dakle, za kraj, pogledajmo još jedan primjer kako bi se izračunao TIE, koristeći gore izraženu formulu.
U tom smislu, zamislimo da nam nude zajam koji ima nominalnu kamatnu stopu od 5%, a koji moramo plaćati u mjesečnim ratama.
Primjena formule:
Kao što vidimo, primjenom formule dobivamo da efektivna kamatna stopa ovog zajma nije 5%, kako se odražava u TIN-u, već 5,116%, nakon homogenizacije mjesečnih obračuna i godišnjeg izračuna onoga što moramo platiti .
Uz to, kao što smo rekli, moramo dodati samo troškove povezane s zajmom da bismo znali posljednje podatke koji nam nedostaju: APR.
Kalkulator efektivne kamatne stope
Za sve one koji žele znati efektivnu kamatnu stopu na zajam, Španjolska banka, središnja banka Španjolske, stvorila je javni kalkulator koji omogućuje poznavanje efektivne kamatne stope, jednostavno pružajući nominalnu kamatnu stopu i poravnanja na cijelom godina.
Svatko tko želi izračunati TIE zajma može to učiniti na sljedećem linku:
Kalkulator efektivne kamatne stope (TIE)
