Novčani ciklus je razdoblje u kojem se oporavlja svaka novčana jedinica uložena u proizvodni proces. Dakle, mjeri vrijeme od isplate za stjecanje inputa do primanja prihoda od prodaje.
Odnosno, novčani ciklus je razdoblje (obično dani ili mjeseci) koje protekne od trenutka kada tvrtka izvrši plaćanje sirovine do naplate ostvarene prodaje.
U tom smislu treba imati na umu da se mnoge operacije mogu obavljati na kredit. Drugim riječima, možda tvrtka A trenutno ne plaća ulazne podatke, već ih kratkoročno poništava.
Zauzvrat, tvrtka A može prodati dio robe u gotovini, ali u drugim slučajevima pristaje platiti kupac, na primjer, za trideset dana.
Formula novčanog ciklusa
Za izračunavanje novčanog ciklusa može se koristiti sljedeća formula:
Gotovinski ciklus = Razdoblje zaliha - Računi Plativo razdoblje + Razdoblje potraživanja
- Razdoblje zaliha: Prosječno je vrijeme potrebno poduzeću za pretvaranje sirovine na prodaju.
- Razdoblje plaćanja: Prosječni je rok da tvrtka može produžiti plaćanje kupljene sirovine.
- Razdoblje potraživanja: Vrijeme je koje tvrtka u prosjeku daje svojim kupcima kako bi mogli otplatiti dugove za svoje kupnje.
Primjer novčanog ciklusa
Pretpostavimo da tvrtka HZ uvijek dobavljačima plaća 30 dana. Također, uvijek imate zalihe koje zadovoljavaju 50 dana prodaje.
Druga je činjenica da klijentima tvrtke HZ treba otprilike 60 dana da otkažu kupnju. Zatim:
- Razdoblje inventara: 50
- Razdoblje plaćanja: 30
- Razdoblje potraživanja: 60
Stoga će novčani ciklus biti: 50-30 + 60 = 80 dana
Važnost novčanog ciklusa
Gotovinski ciklus važan je jer je, osim prodaje koju tvrtka može ostvariti i profitabilnosti koju ona može generirati, važno i da tvrtka drži pri ruci resurse za tekuće troškove.
Dakle, što manje poduzeća treba da povrati uloženi novac, to će imati veći raspoloživi kapital u kratkom roku.
S druge strane, ako je gotovinski ciklus vrlo dug, tvrtka, na primjer, ne bi mogla izvršiti hitne troškove.
Prosječno razdoblje naplate (PMC)Računovodstveni ciklus