Tvrtka za investicijske usluge (ESI) je bilo koje tijelo ovlašteno u Španjolskoj za razvoj aktivnosti i usluga na tržištima vrijednosnih papira.
Prije svega, treba uzeti u obzir da „ESI“ nisu jedini ovlašteni za pružanje investicijskih usluga. Također, kreditne institucije koje imaju odobrenje Banke Španjolske mogu ih posuditi.
Tvrtke za investicijske usluge rođene su s ciljem pružanja specijalizirane usluge. U principu, oni pokušavaju biti alternativa kreditnim institucijama u odnosu na određene investicijske usluge. Osim toga, da bi se ESI odobrio za pružanje investicijskih usluga, prema zakonu je potrebno da izvršni članovi prepoznaju profesionalni integritet u sektoru. Iz tog je razloga stupanj specijalizacije ove vrste poduzeća obično prilično visok.
Nacionalno povjerenstvo za tržište vrijednosnih papira (CNMV) nadležno je nadzorno tijelo koje odobrava ove usluge za privlačenje, upravljanje i ulaganje sredstava trećih strana.
Nadzor tvrtki za investicijske usluge u Španjolskoj
Prema propisima, CNMV nadzire sve subjekte ovlaštene za pružanje investicijskih usluga:
Spremni ulagati na tržišta?
Jedan od najvećih svjetskih brokera, eToro, učinio je ulaganje na financijskim tržištima dostupnijim. Sada svatko može ulagati u dionice ili kupiti dio dionica s provizijom od 0%. Počnite ulagati odmah s pologom od samo 200 USD. Imajte na umu da je važno trenirati za ulaganje, ali naravno danas to može učiniti svatko.
Vaš je kapital u opasnosti. Mogu se primijeniti i druge naknade. Za više informacija posjetite stocks.eToro.com
Želim investirati s Etorom- Tvrtke za investicijske usluge
- Društvo za vrijednosne papire (SV)
- Dionička agencija (AV)
- Tvrtka za upravljanje portfeljem (SGC)
- Društva za upravljanje institucijama za kolektivno ulaganje (SGIIC)
- Nacionalne kreditne institucije (pružatelji investicijskih usluga)
- Strane kreditne institucije (ovlaštene za rad u Španjolskoj)
Uz to, investitor u službenim evidencijama CNMV-a može provjeriti koji su subjekti stvarno ovlašteni. U slučaju kreditnih institucija, investitor mora posjetiti službenu evidenciju španjolske banke.
Pravno se EAF-ovi (financijska savjetodavna poduzeća) ne razmatraju unutar ovog regulatornog okvira koji se odnosi na "investicijske usluge".
Vrste tvrtki za investicijske usluge u Španjolskoj
U Zakonu o tržištu vrijednosnih papira i RD 217/2008 od 15. veljače o pravnom režimu društava za investicijske usluge uređuju se sljedeće:
- Društvo za vrijednosne papire (SV): Ovlašteni su da nude sve vrste investicijskih usluga, kako za druge, tako i za svoje.
- Dionička agencija (AV): Oni su ovlašteni raditi samo za tuđi račun.
- Tvrtka za upravljanje portfeljem (SGC): Njegove su funkcije ograničene na diskrecijsko upravljanje i savjetovanje investicijskih portfelja.
Djelatnosti i usluge koje pružaju tvrtke za investicijske usluge
| Aktivnosti i usluge | SV | prosj | SGC |
|---|---|---|---|
| Financijski savjeti tvrtkama i investitorima | DA | DA | DA |
| Diskrecijsko upravljanje portfeljem | DA | DA | DA |
| Primanje, prijenos i izvršenje naloga od trećih strana | DA | DA | NE |
| Pretplata na izdanja i javne ponude prodaje (OPV) | |||
| DA | DA | NE |
| DA | NE | NE |
| Depozit i upravljanje financijskim instrumentima | DA | DA | NE |
| Odobravanje kredita i zajmova investitorima | DA | NE | NE |
| Samozapošljavanje | DA | NE | NE |