Otrovni zajam je onaj koji ima malu vjerojatnost naplate. Međutim, financijska institucija vjerovnik ne predviđa ovaj scenarij ili ga zanemaruje prilikom procjene klijenta.
Prepoznavanjem stvarne razine rizika dodijeljenog kredita, njegovu bi vrijednost trebalo prilagoditi u financijskim izvještajima prema stvarnijoj brojci. Slijedom toga, zajmodavac preuzima gubitke.
Otrovni kredit za vjerovnika je vrsta otrovne imovine, to jest svako čija je knjigovodstvena vrijednost viša od njegove tržišne cijene. Stoga je teško prodati ili zamijeniti ovaj zajam za likvidnost.
Podrijetlo otrovnih zajmova
Podrijetlo otrovnih zajmova uglavnom je u odlukama financijskih institucija. To kada se zajmovi odobravaju klijentima s visokorizičnim profilima.
Banka može donijeti takvu odluku da proširi svoje poslovanje. Na primjer, možda želite privući više klijenata s niskim primanjima ili nestabilnim situacijama zaposlenja. Međutim, ako ne diverzificirate svoj portfelj dovoljno, razina delinkvencije može opasno porasti. Slijedom toga, zajmodavac može čak i bankrotirati.
Vrijedno je spomenuti da državna regulatorna tijela također igraju važnu ulogu u nadzoru politika financijskih institucija.
Primjer otrovnih zajmova
Primjer otrovnih zajmova su hipoteke hipoteke koje su nastale ekonomskom krizom u SAD-u 2008. godine i koje su proizašle iz fleksibilnosti banaka da odobravaju financiranje. Na taj su način ljudi sa sumnjivom kreditnom kategorijom mogli pristupiti domu.
Drugorazrednu krizu pratio je nagli porast nekvalitetnih zajmova i razine ovrha. Drugim riječima, banke su morale izaći i prodati založene domove kako bi otplatile dugove.
Međutim, cijene nekretnina pretrpjele su pad, stvarajući gubitke ne samo za tvrtke, već i za investitore na burzi. To je utjecalo ne samo na sektor nekretnina, već na cjelokupno američko gospodarstvo i druge zemlje zbog komercijalnih i financijskih veza.